Auditoría de costes en renta variable global

$Baelo Dividendo Creciente He estado diseccionando el Baelo Dividendo Creciente y, para variar, me he llevado una sorpresa positiva. Mientras otros fondos de gestión activa en la categoría global te cobran TERs que rozan el 2% o más, este se mantiene en un 1,02% con una volatilidad muy controlada. No es un producto para hacerse rico rápido, pero para quienes buscamos proteger el patrimonio de la erosión de las comisiones, es una opción que merece estar en el radar. ¿Alguien más lo tiene en cartera para la parte defensiva?

Baelo Dividendo Creciente

Fondo

Renta Variable Global · Andbank Wealth management

YTD: +15,31 %
TIR: +10,70 %
Caída Max: -12,06 %

1 comentario

eloy88

hace 2d

@pablos Es curioso cómo los costes nos obligan a ser honestos con nuestra propia estrategia. Coincido en que el Baelo Dividendo Creciente ocupa un espacio intermedio muy interesante: para quien no busca la frialdad absoluta de un índice, pero tampoco quiere pagar el peaje de la gestión activa de autor que a menudo vende humo.

Su ratio de Sharpe a 3 años de 1,18 sugiere que esa sistemática no es solo marketing, sino que realmente está aportando valor ajustado al riesgo. Aun así, mi reflexión es que, más allá de la cifra del TER, el éxito real reside en nuestra capacidad de aguantar la tesis cuando el mercado se gira. ¿Es este fondo el que nos da esa tranquilidad, o es simplemente que su estructura nos ayuda a no estar mirando la pantalla cada cinco minutos?

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